Na quinta-feira (13), o Aliansce Sonae (ALSO3) informou aos seus acionistas e ao mercado em geral ter encaminhado uma proposta de “fusão de iguais à BR Malls (BRML3).
O modelo consistiria na entrega de R$ 1,35 bilhão em dinheiro (R$ 1,70 por ação) aos acionistas da BR Malls.
O montante equivale a cerca de 20% do valor de mercado da empresa, e o restante (80%) se trata de uma combinação das ações – para chegar a uma composição fifty-fifty na empresa resultante.
Na incorporação, a relação de troca resulta aos acionistas da BR Malls um prêmio de 13,0% sobre o múltiplo da Aliansce.
Quando ficarem com 50%, terão recebido 265.013.405 novas ações ordinárias de emissão de Aliansce.
“A Aliansce Sonae entende que esta fusão de iguais tem capacidade de fortalecer os negócios da companhia combinada, aproveitando os talentos e as melhores práticas de cada uma das companhias, criando oportunidade única de geração de valor para os acionistas. Além disso, deve gerar inúmeras oportunidades de crescimento, com ganhos significativos para todos os seus stakeholders, especialmente, investindo para melhorar a experiência de seus clientes”, disse a companhia.
Unidas, as duas empresas podem somar um portfólio de sessenta e nove shoppings com receitas conjuntas de lojistas de R$ 38,5 bilhões, aponta a empresa, em fato relevante.
A fusão possibilitaria ainda a captura de sinergias financeiras de até R$ 49,0 milhões e de mais R$ 161,0 milhões na parte operacional por ano.
A Aliansce avalia que administradoras de shoppings têm uma alta “complementaridade” de portfólio geográfico e de segmento de atuação, com participação combinada de 14,2% do chamado ABL (área bruta locável) comercial.
A proposta vale até o dia 2 de fevereiro.
Com informações de InfoMoney e Pipeline.